推荐序（项怀诚）
译者序
前言
第1章 期权的历史、定义和术语/1
1.1 标的工具/1
1.2 期权术语/2
1.3 期权的成本/3
1.4 挂牌期权的历史/5
1.5 期权交易的程序/9
1.6 电子交易/11
1.7 履约和指派/12
1.8 期货和期货期权/18
1.9 影响期权价格的因素/24
1.10 DELTA/27
1.11 技术分析/31
第2章 期权策略概述/34
2.1 赢利图/34
2.2 直接买进期权/35
2.3 用买进期权来保护股票/39
2.4 买进一手看跌期权和一手看涨期权/43
2.5 卖出期权/44
2.6 套利/57
2.7 比率策略/68
2.8 小结/77
第3章 多种用途的期权/78
3.1 期权作为标的物的直接替代/78
3.2 期权作为标的物的代理/87
3.3 股指期货对股票市场的影响/89
3.4 指数期货和指数期权到期日对股票市场的影响/96
3.5 期权作为保险/117
3.6 领圈套利/124
3.7 使用场外期权套保/129
3.8 使用波动率期货作为投资组合的保险/144
3.9 小结/151
第4章 期权的预测力/152
4.1 将股票期权交易量用做指标/152
4.2 将期权价格用做指标/189
4.3 隐含波动率可以用来预测走向的变动/204
4.4 看跌-看涨比率/225
4.5 期货期权交易量/269
4.6 论移动平均值/270
4.7 小结/277
第5章 交易体系和策略/278
5.1 把期货的合理价格结合到你的交易里/278
5.2 日间交易的工具/279
5.3 TICKI日间交易体系/282
5.4 一个短线交易体系/290
5.5 市场间套利/300
5.6 其他季节性趋向/337
5.7 小结/348
第6章 交易波动率以及其他的理论方法/350
6.1 波动率/351
6.2 Delta中性交易/353
6.3 预测波动率/361
6.4 历史波动率同隐含波动率的比较/363
6.5 交易隐含波动率/366
6.6 “希腊文”/383
6.7 交易波动率斜率/409
6.8 激进的日历套利/440
6.9 在波动率交易中使用概率和统计法/443
6.10 预期回报/447
6.11 小结/450
第7章 其他重要的考虑/451
7.1 后台活动/451
7.2 交易的方法和哲学/463
7.3 期权交易的哲学/484
7.4 小结/490
附录A挂牌的指数和部门期权/491
附录B期货期权的条款和到期日/495
附录C期权模型/498